一、復 貴公會 99 年 11 月 26 日中信顧字第 0990009279 號函。
二、證券投資信託事業（下稱投信事業）得接受證券商、期貨商或其他交
易對手提供之有助基金投資或交易決策之研究服務，並應注意遵守下
列事項：
（一）必須基於受益人最大利益且不增加基金額外成本。投信事業收受研
究服務不得影響其向證券商等交易對手爭取合理之手續費費率。
（二）前述研究服務包括：
1.會議及訪察行程：包括國內外企業及機構拜訪、投資論壇、法人
說明會、研討會、座談會、發表會、研習會及簡報，但不得包含
參加會議之差旅費（如機票、住宿），以及會議以外之其他活動
安排（如旅遊、娛樂、音樂會或球賽門票）。
2.研究報告：包括盤中即時訊息、晨訊、專業投資性質之報紙及週
（月）刊、個股訪談或總體經濟報告、期貨市場資訊、信用評等
評級資料、市場及交易商品數據資料與資訊分析，但不得包含與
交易相關之電腦軟體或硬體傳輸設備及各類資料庫（如彭博資訊
社、路透社、精業系統或臺灣新報資料庫等）。
3.投信事業應評估是否接受證券商、期貨商或其他交易對手提供之
研究服務，且將得接受之標準納入內部控制制度，定期稽核。
（三）投信事業應基於受益人最大利益，持續向證券商爭取合理之手續費
費率，並確實依照證券投資信託事業經理守則第 11 條規定，每季
檢討證券商遴選作業及委任證券商之適當性，向董事會報告。
（四）基於投信事業接受交易對手所提供之研究服務與證券商相關，請
貴公會按季於公會網站揭露各證券投資信託基金接受前 5 大證券
商所提供研究服務之情形，俾利投資人瞭解。
正 本：
中華民國證券投資信託暨顧問商業同業公會
副 本：
行政院金融監督管理委員會檢查局