發行人發行認購（售）權證處理準則第五條、第九條、第二十三條修正草案總說明
發行人發行認購（售）權證處理準則（以下簡稱本準則）自八十九年十一月三日訂定
發布後，配合國內證券市場變化與權證業務發展，歷經十次修正。本次為因應國際金
融情勢發展，降低對信用評等機構之依賴度，爰修正本準則，計修正三條，修正要點
如下：
一、為降低對信用評等機構之依賴度，將有關本國發行人申請發行認購（售）權證資
    格應取得信用評等之規定，改以一定之財務條件替代之。（修正條文第五條）
二、配合上開本國發行人申請發行認購（售）權證資格條件之修正，復參酌證券商申
    辦證券業務借貸款項及有價證券借貸等業務，均以自有資本適足比率作為停止業
    務之標準，刪除有關發行人之信用評等未達規定等級者，停止其發行國內及海外
    認購（售）權證之規定。（修正條文第九條及第二十三條）

發行人發行認購（售）權證處理準則第五條、第九條、第二十三條修正草案總說明
發行人發行認購（售）權證處理準則（以下簡稱本準則）自八十九年十一月三日訂定
發布後，配合國內證券市場變化與權證業務發展，歷經十次修正。本次為因應國際金
融情勢發展，降低對信用評等機構之依賴度，爰修正本準則，計修正三條，修正要點
如下：
一、為降低對信用評等機構之依賴度，將有關本國發行人申請發行認購（售）權證資
    格應取得信用評等之規定，改以一定之財務條件替代之。（修正條文第五條）
二、配合上開本國發行人申請發行認購（售）權證資格條件之修正，復參酌證券商申
    辦證券業務借貸款項及有價證券借貸等業務，均以自有資本適足比率作為停止業
    務之標準，刪除有關發行人之信用評等未達規定等級者，停止其發行國內及海外
    認購（售）權證之規定。（修正條文第九條及第二十三條）